![\"verano\"](\"http:\/\/www.fundspeople.com\/system\/image_rotadors\/153670\/zoom\/P!XELTREE.jpg?1436789629\" "\\"verano\\"")
Llega el verano y con \u00e9l las vacaciones para los inversores, pero tambi\u00e9n la volatilidad en el mercado y, por tanto, en sus carteras. El periodo estival es una \u00e9poca de escasa actividad y menos operaciones, lo que redunda en movimientos m\u00e1s bruscos y una mayor volatilidad. Por eso,\u00a0Wolfgang Kania<\/a>, responsable de Fondos de Inversi\u00f3n y Planes de Pensiones de\u00a0Deutsche Bank Espa\u00f1a<\/a>, cuenta sus siete secretos para proteger la cartera de inversi\u00f3n de los clientes y as\u00ed lograr que la relaci\u00f3n entre el asesor financiero y sus clientes sea fruct\u00edfera en verano.<\/p>\n1. Realizar un balance de la primera mitad del a\u00f1o.<\/strong>Aunque el gestor personal (banquero privado, agente o asesor financiero) haya informado peri\u00f3dicamente al cliente de la evoluci\u00f3n de su cartera, es conveniente que \u00e9ste haga una foto fija de su cartera a cierre de junio. Si el cliente ya ha alcanzado o superado el nivel de beneficios que buscaba, deber\u00eda valorar si es momento de recoger beneficios. Dependiendo de las conclusiones obtenidas, la estrategia a seguir en el segundo semestre adoptar\u00e1 una forma u otra.<\/p>\n 2. Identificar riesgos.<\/strong>\u00a0Hay que hacer un an\u00e1lisis de la situaci\u00f3n macroecon\u00f3mica o geopol\u00edtica de las zonas geogr\u00e1ficas a las que el cliente tenga exposici\u00f3n o que puedan influir en los mercados con el fin de detectar riesgos potenciales. Entre las fechas a vigilar, pueden encontrarse desde reuniones de instituciones de pol\u00edtica monetaria a cumbres pol\u00edticas.<\/p>\n 3. Estar atento a los vencimientos.<\/strong>\u00a0Si alg\u00fan activo en cartera llega a vencimiento durante las vacaciones, cliente y gestor personal deben discutir cu\u00e1l es la mejor estrategia a implementar, sobre todo para que el segundo sepa c\u00f3mo proceder en ausencia del primero, algo de especial relevancia cuando se trata de contratos de gesti\u00f3n discrecional.<\/p>\n 4. Cubrir la cartera.<\/strong>\u00a0Primero se analizan los riesgos potenciales y, despu\u00e9s, se intentan neutralizar. Una buena forma de hacerlo es reducir el peso en cartera de las posiciones con m\u00e1s riesgo.<\/p>\n 5. La fiscalidad importa.<\/strong>\u00a0A la hora de rotar la cartera, es importante tener en cuenta la diferente tributaci\u00f3n que existe entre unos productos de inversi\u00f3n y otros. Como recuerda Kania, los traspasos entre fondos de inversi\u00f3n est\u00e1n exentos de tributaci\u00f3n en Espa\u00f1a.<\/p>\n 6. Prever pr\u00f3ximos gastos.<\/strong>\u00a0Si el cliente ha de realizar un pago a corto plazo, deshacer alguna posici\u00f3n en cartera puede ser una buena opci\u00f3n para obtener la liquidez necesaria.<\/p>\n 7. Fijar una cita en septiembre.<\/strong>\u00a0Una vez terminado el verano, cliente y gestor personal deber\u00edan reunirse para evaluar el comportamiento que han tenido las inversiones del cliente durante este periodo y, sobre todo, para planificar la estrategia que le permitir\u00e1 conseguir sus objetivos de rentabilidad antes de que acabe el a\u00f1o.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":" IDENTIFICAR RIESGOS O CONTABILIZAR LOS VENCIMIENTOS, ALGUNAS DE LAS CLAVES Llega el verano y con \u00e9l las vacaciones para los inversores, pero tambi\u00e9n la volatilidad en el mercado y, por tanto, en sus carteras. El periodo estival es una \u00e9poca de escasa actividad y menos operaciones, lo que redunda en movimientos m\u00e1s bruscos y una […]<\/p>\n","protected":false},"author":4210,"featured_media":0,"comment_status":"open","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[676],"tags":[],"class_list":["post-150","post","type-post","status-publish","format-standard","hentry","category-sin-categoria"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/blogs.ua.es\/eafe\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/150","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/blogs.ua.es\/eafe\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/blogs.ua.es\/eafe\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/blogs.ua.es\/eafe\/wp-json\/wp\/v2\/users\/4210"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/blogs.ua.es\/eafe\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=150"}],"version-history":[{"count":3,"href":"https:\/\/blogs.ua.es\/eafe\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/150\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":153,"href":"https:\/\/blogs.ua.es\/eafe\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/150\/revisions\/153"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/blogs.ua.es\/eafe\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=150"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/blogs.ua.es\/eafe\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=150"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/blogs.ua.es\/eafe\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=150"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}